Дело пахнет керосином! #ДПК
1.05K subscribers
157 photos
18 videos
1 file
143 links
Электромобили, возобновляемая энергетика, изменение климата, горячие стартапы и технологии - как все это влияет на нефтянку?

Мы не смотрим новости и цены на нефть, а выцепляем долгосрочные тренды из информационного шума.

Поговорить: [email protected]
Download Telegram
to view and join the conversation
Роберт Дауни запускает свой венчурный фонд. Фокус будет на стартапах, связанных с декарбонизацией и зелеными технологиями.

В этой новости есть несколько интересных моментов. Например, что фонд будет управляться через AngelList, что дает возможность небольшим инвесторам участвовать. Или что Дауни повторяет в реальной жизни своих персонажей, спасая планету от неминуемой гибели.

А еще мне это напомнило, что во вселенной Marvel даже есть особый злодей - Dario Agger - CEO компании Roxxon Energy Corp. Название ничего не напоминает? Компания, само собой, занимается добычей полезных ископаемых (начинала с нефти), засоряет окружающую среду, использует медиа, чтобы подставить мстителей, ну и все по классике.

https://marvel.fandom.com/wiki/Dario_Agger_(Earth-616)

Вот так истории из жизни становятся основой для сюжетов комиксов, а затем из комиксов возвращаются в реальную жизнь.

Коллекцию всех выпусков Тора с Dario Agger я как-нибудь тоже соберу.

https://techcrunch.com/2021/01/27/robert-downey-jr-is-launching-a-new-rolling-venture-fund-to-back-sustainability-startups/
Массовые перебои энергоснабжения в Техасе почему-то связали с массовым отказом ВИЭ. Ветряки замерзли, солнечные панели не работали. И эта мысль закрепилась в сознании нефтяников.

Но если взглянуть на ситуацию чуть глубже, то вскрываются неприятные нам нефтяникам (и газовикам) подробности.

https://delopahnetkerosinom.ru/texas/
Eavor, про который я писал в октябре поднял раунд от мейджеров BP и Chevron.

https://t.me/delopahnetkerosinom/311

Напомню их идею. Это геотермальная энергетика. Но не от высоких температур, которые встречаются глубоко и не везде. А от сравнительно низких. Получается это за счет создания подземных «радиаторов» бурением скважин с несколькими горизонтальными участками, которые соединяются друг с другом.

Еще тогда я написал, что это идеальный фит для нефтяников и вот есть первые инвестиции. Следующий шаг, если технология работает, их просто купят целиком. Крутая идея, теперь нужно крутое исполнение.
Видение будущего у нефтегазовых мейджеров разное. Для Shell - это интегрированный газ. Chevron ничего не хочет менять. BP фокусируется и трансформируется вокруг ВИЭ.

Теперь понятны планы и Occidental Petroleum - они крупно ставят на CCUS и DAC.

Про это, а также про то, что Shell на самом деле не планирует никаких трансформаций, про ветряные турбины из дерева и 100 советов как сделать свою жизнь лучше - в свежем Непрямом эфире.

https://delopahnetkerosinom.ru/ne14/
Новый артефакт в офисе - принт The Great Plastic Wave от иллюстратора Nic Mac (instagram: nicmacillustration).

Иллюстрация основана на японской гравюре Большая волна в Канагаве художника Кацусики Хокусая. Узнаваемый образ, в который упаковано много смыслов. И в перерисовке от Nic Mac все эти смысли приобретают новое измерение.
[тут должны быть обязательные объяснения почему я так долго ничего не постил]

На самом деле я просто готовил отчет по венчуру, который давно обещал и долго откладывал. А вот собственно и он!
Два года назад я сделал большой рисерч на тему того, куда и во что инвестируют нефтегазовые мейджеры.

Тогда получились интересные выводы, хотя ясности относительно будущего отрасли больше не стало.

Теперь я сделал большой апдейт. Количество уникальных сделок в базе выросло до 225, а массовое обновление мейджерами своих долгосрочных стратегий дало отличную пищу для размышлений и сравнений между публичными заявлениями и реальными инвестициями в будущее.

Отчет доступен по ссылке, а презентацию можно зацепить через мой список рассылок.

https://delopahnetkerosinom.ru/venture-2020
Неделю начнем с Непрямого эфира.

Главная тема - бережливое производство больше не в моде. Цепочки поставок эффективны настолько, насколько надежны. А пандемия показала, что чем глобальнее цепочка - тем больше она подвержена влиянию рисков.

Так что пора прятать свой just in time обратно в кладовку и думать над not so lean manufacturing.

https://delopahnetkerosinom.ru/ne16/
На прошлой неделе произошло сразу 3 интересных события в мировом нефтегазе. И все они не связаны с технологиями или крупными открытиями.

1. В ExxonMobil теперь сразу 2 новых члена совета директоров. Они номинированы экологически-ориентированными инвесторами-активистами из группы Engine No.1 и за эту инициативу голосвал в том числе гигантский BlackRock.

2. Инвесторы Chevron поддержали резолюцию, которая настаивает на том, чтобы компания снизила Scope 3 выбросы.

3. Суд Недерландов обязал Royal Dutch Shell пересмотреть свои планы по сокращению выбросов в сторону существенного ужесточения. Shell оспорит это решение.

Это уже не теоретическое "инвесторы хотели бы чтобы нефтяники были зеленее" или "активисты могут как-то влиять на компании", а вполне реальные последствия. Со временем будут открываться новые и новые механизмы.

Мне всегда казалось, что никакой инвестор не захочет стрелять себе в ногу и снижать доходность своих инвестиций обременяя их экологическими инициативами. Но сейчас понимание такое, что все эти инициативы можно провести без ущерба для доходности. Посмотрим, как эта ситуация будет развиваться.
Обожаю такие штуки.

Это надувной парус, который предлагают ставить на грузовые суда. Это должно снизить расход топлива на 20%.

Все инновации - это вариации на старые темы, которые внезапно работают.

https://www.youtube.com/watch?v=No6qTbn0J4s
Автономные автомобили задача сложнее чем казалось раньше.

Основная проблема - бесконечная вариативность ситуаций, которые возникают на дорогах. Если с пешеходами и другими автомобилями технология справляется, то внезапно появляющееся облако из детских мыльных пузырей ставит алгоритмы в тупик.

И таких сложностей возникает много. Их невозможно предусмотреть, пока с ними не столкнешься. Это длительная разработка, конца и края которой не видно.

Чтобы продолжать нужны деньги. И когда волна хайпа прошла деньги остались только у самых крупных компаний - технологических гигантов типа Google и традиционных автопроизводителей.

Я все еще убежден, что автономный транспорт это отличная технология для венчурного портфеля нефтяников. Это одна из немногих технологий, которая может поддержать или даже увеличить спрос на традиционные виды топлива. И нефтегаз может инвестировать много и в долгую. Именно это нужно технологии сегодня.

https://www.nytimes.com/2021/05/24/technology/self-driving-cars-wait.html
Билл Гейтс написал неплохую книгу о том как сейчас выглядит ландшафт борьбы с изменением климата.

В How To Avoid Climate Disaster есть существующие технологии, необходимые инновации, набор политических механизмов: все для того, чтобы остановить глобальное потепление.

Те, кто внимательно следит за темой, ничего нового для себя в книге не найдут. Но есть в ней два момента, ради которых читать стоит.

1. Как Гейтс тему раскладывает на составные части и как ее доносит до потенциально широкого круга читателей «не в теме». Начинает с одной цифры, которая сразу впечатывается в мозг. Дальше он аккуратно к ней привязывает все нити дальнейшего обсуждения. Ничего не болтается в воздухе. Это нужно уметь делать каждому.

2. Адекватная позиция автора. Большую часть тематической литературы можно разделить условно на две части - там, где паникуют и требуют срочно прекратить банкет и там, где всё отрицают. Гейтс ровно по середине и таких книг не хватает.

За рекомендацию спасибо @corporateamericaept
This media is not supported in your browser
VIEW IN TELEGRAM
Полет Безоса на две минуты в космос это PR катастрофа, но довольно веселая 😂

S&P GlobalSustainable1 приводят занимательную статистику. Подобные туристические полеты, по уровням выбросов примерно равны 2,9 миллионам километров пробега автомобиля. Или годовым выбросам 157 авто. Или перелету забитого до отказа самолета от Нью-Йорка до Лондона и обратно.

Понятно, что космические полеты сложно найти в глобальной статистике по выбросам - настолько они малы. Но сколько эти штуки жгут топлива на один полет 🚀😵
Form Energy, про который я писал в 2019 и в 2020 годах и в который среди прочих инвестировал итальянский ENI снова громко заявляет о себе.

Напомню, что они разрабатывают технологию аккумуляторов, которые дешево и долго хранят много энергии. Отдают энергию они тоже медленно, но для применений в сочетании с ветром и солнцем это скорее плюс.

В этот раз большая статья в Wall Street Journal, где раскрываются подробности технологии. В качестве основного элемента используется железо. Это позволяет обеспечить стоимость хранения на уровне $20 за кВт*ч, тогда как традиционные аккумуляторы на основе лития, никеля и кобальта стоят $50-80 за кВт*ч.

Сама технология описывается так: железо взаимодействует с кислородом, ржавеет, заряжается. Затем происходит обратный процесс - ржавчина превращается обратно в железо, выделяется кислород и аккумулятор разряжается.

Но судя из статьи - все пока на экспериментальном уровне. Первый рабочий прототип на 1 МВт они планируют построить только в 2023 году. И под это дело собирают еще $200 млн с ArcelorMittal в лидах.

Я не эксперт, но судя по тому, как развивается эта интересная история, пока похоже на Theranos. Слишком все как-то волшебно.

https://www.wsj.com/articles/startup-claims-breakthrough-in-long-duration-batteries-11626946330